Günlük veya uzun vadeli yatırımlar yaparken kullanabileceğiniz birden çok indikatör vardır. Yatırımcılar bu indikatörleri; piyasa yapısını...
Günlük veya uzun vadeli yatırımlar yaparken kullanabileceğiniz birden çok indikatör vardır. Yatırımcılar bu indikatörleri; piyasa yapısını anlamak, mevcut alış ve satış işaretlerini yakalamak için kullanmaktadır. Uzman analizciler ve üst düzey yatırımcılar ise kendi göstergelerini bile oluşturabilmektedir. İşte bu makalede piyasada alım ve satım yapan herkesi ilgilendirecek, yatırım süreçleri ve teknik analizlerde araç olarak kullanılabilecek beş önemli gösterge hakkında bilgiler sunacağız.
1.Göreceli Güç Endeksi (RSI)
Göreceli güç endeksi (RSI), bir yatırım biriminin ne yoğunlukta alınıp alınmadığını veya satılıp satılmadığı anlamamızı sağlayan bir tür ivme (momentum) göstergesidir. Aşırı alımda ya da aşırı satımda olan bir varlığı anlamak her yatırımcı için önemli olabilmektedir. Bir varlığın bu bağlamdaki alım-satım durumunu, güncel fiyat hareketlerinin döngüsel periyotlarındaki büyüklüklerini ölçerek anlayabiliriz. Bu döngüsel zaman dilimleri 14 saat veya 14 gün olabilir. Bu periyotta edindiğimiz veriler daha sonra 0-100 aralığında bir osilatör olarak gösterilir.
Göreceli güç endeksi (RSI), bir momentum indikatörü olarak fiyat değişimlerindeki hızı bize gösterir. Yani fiyatlar artarken momentum da yükseliyorsa, eğilimin yukarı doğru güçlü olduğu ve daha fazla alıcının piyasaya giriş yaptığı sinyalini verir. Karşıt olarak fiyat artarken ivmelenme yani momentum düşüyorsa, piyasada çoğunluğun daha çok satıcılar nezdinde olacağı öngörüsü çıkarılabilir.
Göreceli güç endeksini (RSI) eğer 70 değerinden yüksek ise varlığın aşırı alım sürecinde olduğu yorumu yapılabilir. Öte yandan bu değerin 30 altına düşmesi, alışılmış yorumlamada, varlığın aşırı satımda olduğuna işaret eder. Haliyle marjinal değerler, beklenilen ve yaklaşan bir trend kırılımı ya da “pullback” olarak adlandırılan geri çekilme hareketini gösteriyor olabilir. Öteki analizlerin çoğunda olduğu gibi başlı başına “göreceli güç endeksi” de yanlış veya hatalı sinyaller ortaya çıkarabilir. Bu nedenle bir alış veya satış işlemi başlatmadan önce diğer indikatörler ve etmenleri de göz önünde bulundurmak elzemdir.
Bu temel ve oldukça önemli indikatör hakkında daha fazla bilgi edinmek için, Göreceli Güç Endeksi (RSI) yazımızı da okuyabilirsiniz.
2.Hareketli Ortalama (MA)
Bir diğer göstergemiz olan hareketli ortalama; piyasadaki gürültüyü filtreleme olanağı sunarak, mevcut eğilimin istikametini belli eder. Geçmiş fiyatların verilerinden çıkarıldığı için gecikmeli indikatörler kategorisine girer.
Analistler tarafından en çok tercih edilen, hareketli ortalama teknikleri, basit hareketli ortalama(SMA veya MA) ve üssel hareketli ortalamadır (EMA). Basit hareketli ortalama, spesifik bir tarih aralığı için fiyat verisinin ortalaması üzerinden elde edilir. Örnek vermek gerekirse, 10 günlük basit hareketli ortalama, geçmiş son 10 gün içinde ortalama fiyatın belirlenmesiyle öğrenilir. Öte yandan üssel hareketli ortalamada ise fiyat verileri ağırlıklı olarak yakın zamanlı ele alınır. Bu doğrultuda denilebilir ki; üssel hareketli ortalama güncel fiyat değiimlerine dair daha hassas bir indikatördür.
Bu göstergenin gecikmeli indikatör kategorisinde olması, zaman aralığının ne kadar geniş tutulursa gecikmenin de o kadar yüksek olması anlamını ortaya çıkarır.. Haliyle, 100 günlük bir dilimdeki basit hareketli ortalama güncel fiyat değişimlerindeki, 50 günlük bir basit hareketli ortalamaya görece daha yavaş reaksiyon gösterir.
Yatırımcılar, anlık piyasa eğilimini anlama için fiyatların belirli hareketli ortalamalarla ilişkisini sıkça kullanır. Örnek olarak varlığın fiyatı 200 günlük ortalamanın üstünde yeteri süre kadar kalırsa çoğu yatırımcı, varlığın boğa piyasasında işlem gördüğünü kabul eder.
Hareketli ortalama kesişimlerini alış ve satış işaretleri olarak da kullanılır. Mesela 100 günlük hareketli ortalama, 200 günlük ortalamanın altına inerse, satış sinyali şeklinde yorumlanabilir. Peki bu kesişme yatırımcıya tam anlamıyla ne ifade eder? Kesişme, son 100 gün adına ortalama fiyatın anlık olarak son 200 gün ortalamasından aşağıda olduğunu gösterir. Satış eylemini tetikleyen düşünce ise kısa vadede, fiyatın artık yukarı yönlü eğilimi takip etmediği, dolayısıyla trendin dönüşe geçme olasılığının varlığı
Hareketli Ortalamalar makalemizi okuyarak bu gösterge hakkında daha fazla bilgi edinebilirsiniz.
3.Hareketli Ortalama Yakınsama Iraksama (MACD)
Hareketli ortalama yakınsama ve ıraksama göstergesi “MACD” kısatlması şeklinde bilinmektedir. Üçüncü indikatörümüz olan MACD, iki farklı hareketli ortalamanın ilişkisini ifade eder ve varlığın momentumunu anlamak için kullanılmaktadır. Bu gösterge iki çizgiden oluşur: Sinyal çizgisi ve MACD çizgisi. MACD çizgisini hesabı için 26’lık EMA, 12’lik EMA verisinden çıkarılır. Ortaya çıkan çizgi sinyal çizgisinin 9’luk EMA’sı üstüne çizilir. Bir çok grafik aracı bu verilere, iki çizgi arasındaki mesafeyi gösteren histogramı da eklemektedir.
Buradan hareketle fiyatın tepe noktası, MACD tepe noktasından düşük kalıyorsa piyasada eğilimin değişmesi beklenir. Bu durum, ivmenin düşerken fiyatın arttığını yani geri çekilmenin olabilieceğini gösterir. Böylece MACD çizgisi, sinyal çizgisinin üstündeyse alım, altındaysa satım işareti olarak yorumlanabilir. MACD da RSI gibi momentum ölçer ancak farklı etkenler üzerinden bu ölçümü sağlar. İki tekniğin birlikte kullanımı daha kapsamlı bir öngörü sağlayabilmektedir.
Konu hakkında daha fazla bilgi edinmek isterseniz MACD makalemizi okuyabilirsiniz.
4.Stokastik RSI (StokRSI)
Bu başlık altında ele alacağımız Stokastik RSI indikatörü de bir emtianın aşırı alım ya da aşırı satım durumlarını anlamak için kullanılan bi momentum osilatürü olarak kabul edilir. İlk başlıkta aktarılan RSI göstergesinin bir türevidir. Yani doğrudan fiyat verisi yerine RSI verisi kullanılmaktadır.Stokastik osilatör formülünün, standart RSI değerleri üzerine uygulanmasıyla elde edilmektedir. Stokastik RSI değerleri tipik biçimde 0-1 (ya da 0 ve 100) aralığındadır.
Bu indikatör daha hızlı ve daha hassastır ancak bu durum alım ya da satım sinyallerini yorumlamayı güçleştirmektedir. Bu nedenle bahsi geçen aralığın en alt ya da en üst gibi uç değerlerinde daha kullanışlı bir hal almaktadır. Değer 0,8’den yüksekse alış, 0,2’den düşükse satış sinyali olarak değerlendirilir.
Diğer indikatörler gibi, Stokastik değerinin uç seviyelerde olması, fiyatın dönüş trendine gireceğinin garantisini vermez. Bu gösterge, RSI göstergesinin bir türevi olarak, daha hassas olduğu için hatalı sinyaller verme olasılığı da RSI’ya göre daha yüksektir.
Stokastik RSI başlıklı yazımızdan konu hakkında daha detaylı bilgiler edinebilirsiniz.
5.Bollinger Bantları (BB)
Bollinger bantları, aşırı alım ve aşırı satım durumlarının yanısıra piyasanın oynaklığını da ölçer. Üç bant şeklinde karşımıza çıkar: Üst bant, alt bant ve orta bant (SMA). Zaman zaman değişiklik gösterse de üst ve alt bantların orta banttan iki standart sapma uzaklığında olundur varsayılmaktadır. Oynaklığın artış ve azalışları, bantlar arasındaki uzaklıkla doğrudan ilişki içerisendedir.
Fiyat üst banda ne kadar yaklaşırsa, analizi yapılan valığın, aşırı alım koşullarına yaklaştığı ve aksi durumuda aşırı satım koşullarının oluştuğu saptanabilir. Fiyatlar genellikle bantlar arasında kalsa da bazı durumlar bant dışına çıkabilir. Bu durum piyasada aşırı oynaklığı ifade eder. Sıkışma kavramı da bu indikatör için önemlidir. Bantların hepsi birbirine yaklaştıklarında düşük oynaklık olduğu ve potansiyel bir oynaklık döneminin yaklaştığı biçiminde yorumlanabilir. Sıkışmanın tersi durumunda bantların uzaklaşmaları, oynaklığın yüksekliğini ve potansiyel olarak düşeceğini beklememiz sinyalini verebilir.
Bollinger Bantları makalemizi okuyarak bu indikatör hakkında daha çok şey öğrenebilirsiniz.
İndikatörler veriler üzerinden yorumlanıyor olsa bile, verilerin analizi her zaman subjektif sonuçlar doğurmaktadır. Gösterge sinyallerinin tamamıyla öznel nitelikte olduğu akıldan çıkarılmamalıdır. Bu nedenle, karar alma sürecimizde; kapsamlı olarak tüm etkenleri ve kendi yargılarımızı dahil ederek ihtiyatlı davranmak riski azaltmak için faydalı olacaktır. Bazı verileri bir yatırımcı sinyal olarak yorumlarken başka bir yatırımcı için bu veriler piyasa gürültüsünden ibaret olabilir.
Piyasaya dair her analizde olduğu gibi yukarıdaki indikatörler de kapsamlı faktörlerle birlikte anlamlı bir bütün oluşturmak için oluşturulmuştur.
Kripto para teknik analiz yaparken en çok kullanılan indikatörleri kullanmak, indikatörleri özenli bir şekilde yorumlamak yatırımlarda istediğiniz sonuca ulaşmak için size yol gösterecektir. Kripto Para Trader Eğitimimizle birlikte bir hafta gibi kısa bir sürede kendi yatırım kararlarını verebilen, indikatörleri detaylı bir şekilde yorumlayabilen bir günlük trader olabilirsiniz. https://isternet.com/ adresinden eğitimimize kolayca kaydolabilirsiniz.
Teknik Analizde Kullanılan Temel İndikatörler
COMMENTS